Trouver un investisseur est une étape clé pour le développement de votre société. Un bon investisseur ne se limite pas à un apport financier : il doit être un partenaire stratégique qui accélère votre croissance.
Voici les étapes essentielles pour identifier et attirer le bon investisseur.
1. Définir le profil de l’investisseur idéal
Avant de rechercher un investisseur, il est essentiel de clarifier vos attentes :
- Secteur d’activité : Possède-t-il une expérience et une compréhension de votre marché ?
- Réseau et influence : Peut-il vous mettre en relation avec des partenaires stratégiques (clients, fournisseurs, talents, autres investisseurs) ?
- Niveau d’implication : Interviendra-t-il dans la stratégie ou sera-t-il un investisseur passif ?
- Valeur ajoutée : Apporte-t-il des compétences spécifiques (scale-up, expansion internationale, structuration financière) ?
Un bon investisseur stratégique est un véritable levier de croissance, pas seulement un financeur.
2. Exploiter son réseau et son écosystème
Les meilleures opportunités viennent souvent du réseau. Voici quelques pistes à explorer :
- Votre famille et vos amis : peuvent être les premiers intéressés pour investir dans votre société.
- Les fonds spécialisés : Certains VC et family offices cherchent à accompagner activement leurs participations.
- Les entrepreneurs-investisseurs : Des dirigeants réussissant dans votre secteur pourraient vouloir réinvestir.
- Les clubs d’investisseurs et business angels : Bpifrance, France Angels, Paris Business Angels, etc.
- Les cabinets de M&A et de conseil en levée de fonds : Ils facilitent la mise en relation avec des investisseurs qualifiés.
- Les événements et conférences : Participer à des salons et pitch events permet de rencontrer des financeurs.
- Les incubateurs et accélérateurs : Ils disposent souvent d’un réseau d’investisseurs actifs.
3. Qualifier et sélectionnez les investisseurs
Tous les investisseurs ne sont pas adaptés à votre projet. Il est essentiel de :
- Vérifier leur portefeuille d’investissements : Ont-ils déjà financé des entreprises similaires ?
- Analyser leur approche : Long terme vs. court terme, minoritaire vs. majoritaire,
- Examiner leur réputation : Discutez avec d’autres entrepreneurs qu’ils ont financés.
Un bon investisseur stratégique doit être aligné avec votre vision sans imposer une direction contraire à vos valeurs.
4. Construire un dossier d’investissement solide
Un investisseur sérieux attend des garanties avant de s’engager. Votre pack investisseur doit comprendre :
- Un business plan détaillé : Vision, marché, croissance, projections financières.
- Un pitch deck impactant : Synthèse des atouts et du retour sur investissement attendu.
- Une valorisation réaliste : Une valorisation excessive peut faire fuir les investisseurs.
- Des éléments de due diligence : KPI clés, structure juridique, contrats, propriété intellectuelle, etc.
L’objectif est de démontrer que votre entreprise présente un fort potentiel de croissance.
5. Négocier des conditions favorables
Une fois l’investisseur intéressé, il faut bien cadrer la relation :
- Rôles et responsabilités : Sera-t-il membre du board ? Aura-t-il un droit de veto ?
- Montant et modalités d’investissement : Fonds propres, obligations convertibles, actions avec ou sans droits de vote…
- Sortie et liquidité : Quel est son horizon d’investissement ? Quelles sont ses conditions de sortie ?
- Alignement stratégique : Partage-t-il votre vision de croissance et vos valeurs ?
Trouver un investisseur stratégique ne se limite pas à lever des fonds : c’est un véritable partenariat de croissance. En combinant un ciblage précis, une démarche proactive et une négociation bien structurée, vous maximisez vos chances de trouver le bon investisseur pour votre société.
Pour choisir ses investisseurs, il est essentiel d’être accompagné par un avocat.
